近日,工信部发布批复文件,同意中国移动、中国电信开展物联网等领域eSIM技术应用服务。服务仅限开通数据业务和与之相关的定向话音、定向短信业务。今年1月,工信部公布中国联通《关于采用eSIM技术物联网设备试验方案的请示》审批结果,同意其在全国范围内发展eSIM技术应用服务。伴随着通信技术的不断更新迭代,传统的SIM卡也在不断的更新迭代,卡是越做越小,直到近两年“虚拟化”的eSIM卡出现。eSIM卡应用研究的加速,正是由于eSIM卡在物联网设备领域发挥着不可或缺的作用,是物联网行业发展的关键技术之一。

业内人士认为,伴随着通信技术的不断更新迭代,传统的SIM卡也在不断的更新迭代,卡是越做越小,直到近两年“虚拟化”的eSIM卡出现。eSIM卡应用研究的加速,正是由于eSIM卡在物联网设备领域发挥着不可或缺的作用,是物联网行业发展的关键技术之一。

事件驱动三大运营商争相布局eSIM业务

10月19日,工信部发布批复文件,同意中国移动通信集团有限公司(以下简称中国移动)、中国电信集团有限公司(以下简称中国电信)开展物联网等领域eSIM技术应用服务。而在2020年1月3日,工信部也发布了关于中国联合网络通信集团有限公司(以下简称中国联通)开展物联网等领域eSIM技术应用服务的批复。

至此,三大运营商均获在物联网领域开展eSIM技术应用服务的批复。

从批复文件看来,三大运营商开展物联网等领域eSIM技术应用服务,仅限开通数据业务和与之相关的定向话音、定向短信业务;仅可使用13位物联网号码开展物联网等领域eSIM技术应用服务;仅可在自有渠道办理物联网等领域eSIM技术应用服务,与转售企业合作提供相关服务须另行申请。另外,运营商须加强业务规范管理、有效防范安全风险,应采取有效措施确保对eSIM平台的管理权和eSIM终端的写卡权,不得以任何形式授权其他企业开通相关权限和功能。

eSIM即嵌入式SIM(embeddedSIM)的缩写。顾名思义,与传统可插拔的SIM卡不同,eSIM的概念就是将传统SIM卡直接嵌入到设备芯片上,无需再插入物理SIM卡。虽然eSIM看不见摸不着,却一身都是本领,能打电话、发短信和发定位。此外,eSIM可直接与终端交互,通过App或者云端,在全球范围内将终端智能设备连接到所选择的当地网络,赋予设备始终处于最佳的网速和覆盖的能力。

据了解,可以远程或空中对设备进行SIM卡文件配置,是实现eSIM的关键,此前,中国移动、中国联通、中国电信三大运营商开通的eSIM一号双终端业务就是基于该技术。以中国联通为例,2018年3月,中国联通宣布正式在全国6座城市率先启动“eSIM一号双终端”业务的办理,苹果AppleWatchSeries3成为首款支持该业务的终端产品,随后又将支持范围扩展到华为、三星、出门问问等品牌的智能手表,用户可在手机主号码的账户和套餐下,添加一个eSIM附属终端附卡,共用一个手机号码和套餐。

行业前景eSIM迎来重要发展机遇

伴随着通信技术的不断更新迭代,传统的SIM卡也在不断的更新迭代,卡是越做越小,直到近两年“虚拟化”的eSIM卡出现。eSIM卡应用研究的加速,正是由于eSIM卡在物联网设备领域发挥着不可或缺的作用,是物联网行业发展的关键技术之一。

比起实体SIM卡,eSIM卡有着诸多优点:第一,用户无需进行物理插拔,实现了电子化和无卡化;第二,终端设备商无需再专门预留卡槽,提高了设计的自由度;第三,极大地改善了抗震和防水能力,适用于复杂、严苛环境中的小型电子设备;第四,eSIM卡并未与特定运营商绑定,用户可在不同运营商之间随时切换。

国内的eSIM业务已经开展了数年时间,积累了丰富的实践应用经验。随着5G、大数据等底层技术的日渐成熟,三大运营商也加快了布局的速度、范围。目前,eSIM技术已被应用于可穿戴设备,下一步将在车联网、工业物联网等电子产品中得到广泛应用。

华泰证券认为,eSIM的发展与智能终端的小型化、功能稳定性等要求密切相关,同时也是运营商拓展新业务的重要抓手。从产业链受益环节来看,运营商仍处于相对强势的地位,eSIM将拓展其在消费物联网及工业物联网领域的业务发展。

在国内物联网布局的关键期,国内运营商的竞争非常激烈,eSIM有望在2020年迎来重要的发展机遇。在“5GNB-IoT发展产业峰会”上,工信部相关负责人披露:我国移动物联网设备连接数已经超过10亿个,其中NB-IoT(窄带物联网)连接数已经破亿。目前我国已建立了70多万个物联网相关基站,到今年底我国的移动物联网设备连接数有望达到12亿个。今年年底,我国的NB-IoT网络要实现县级以上城市主城区的普遍覆盖。

据市场调研机构StrategyAnalytics最新发布的研究报告显示,预计到2025年,用于物联网应用的eSIM的销量将增长到3.26亿美元,相较于现在将翻一番以上。

投资机会eSIM卡有望和其他领域深度融合

eSIM产业链大致可以分为上、中、下游三大环节。上游环节包括:CA机构、卡芯片厂商、终端芯片商;中游环节主要包括:eSIM平台供应商,电信运营商,eUICC厂商、eSIM终端、模组厂商;下游为终端客户,包括企业客户及消费用户。

华泰证券表示,eSIM的推广或将降低运营商的采购成本,传统SIM模式下,运营商采购SIM卡,而eSIM模式下,智能终端厂商进行SIM的采购。另一方面,eSIM可能成为运营商发展创新业务的抓手。在我国,运营商仍占有较强的产业链话语权,其或将通过预置号码的方式延续对于客户的管理。从当前国内运营商eSIM发展进程来看,主要集中在可穿戴设备以及物联网等领域。例如,中国联通率先提出的“一号双终端”业务,可实现手机与可穿戴设备的绑定,共享一个号码、话费及流量套餐,无论主叫或是被叫对外均呈现同一号码。

其他方面,对于卡商而言,华泰证券认为短期内运营商或将难以开放eSIM在手机领域的应用,eSIM对于传统卡商而言将开辟可穿戴设备等增量市场。对于智能终端厂商而言,运营商eSIM的推广有望加速以智能手表为代表的可穿戴设备的渗透率提升,利好可穿戴设备相关厂商。

东方证券观点认为,5G时代,新型SIM卡产品的应用将带动增量和换卡需求。eSIM卡更有望和其他领域深度融合,创造更大价值。

 

  工具公开信息来看,eSIM相关概念股包括:天喻信息自主研发的eSIM连接管理系统通过GSMASAS-SM安全认证(全球移动通信系统协会安全标准认证),成为第一家通过该认证的国内厂商,eSIM产品已批量出货。紫光国微与联通物联网签署战略合作协议,就eSIM业务展开合作;美格智能拥有成熟的eSIM卡技术,相关智能终端产品已批量交货;恒宝股份参与了运营商eSIM产品首批测试,成为首批合作伙伴;以及澄天伟业、*ST奋达、东信和平等。